🌍 1️⃣ 全球银行账户并非互联互通

国际银行体系中，全球没有一个统一的、直接互联的“支付网络”。

一家银行（出款行）通常只会在一些主要货币中心银行（比如纽约、伦敦、法兰克福、香港）开有**“代理账户”**（也叫 Nostro account）。

它不可能在全球所有国家、所有小银行里都开设账户，因为这样做成本极高、管理复杂、合规风险大。

🏦 2️⃣ 中间行的角色

如果出款行和收款行之间没有直接账户关系（这种情况是绝大多数情况），就需要通过两者共同有账户关系的中间银行（通常是国际大型银行，跨境结算能力强）来中转资金。

中间行通常是清算银行、货币对应行（correspondent bank），比如摩根大通、花旗银行、德意志银行等。

🔄 3️⃣ 为什么不用“直接”电汇？

技术上可行，现实中不经济也不可控。

成千上万的银行之间如果每对都直接建账户，需要巨额流动性储备、合规审查、IT系统对接。

通过少量大型中间行形成“网状结构”，资金通路更高效、监管合规性更可控。

货币兑换：中间行还能顺便提供货币兑换服务（例如从人民币兑换美元转到对方账户）。

⚖️ 4️⃣ 监管与风险管理

中间行通常拥有强大的KYC/AML（反洗钱）能力，可以降低跨境交易中的合规风险。

也起到一定的资金清算对账作用，减少资金丢失、对账困难的风险。

✈️ 5️⃣ 一个实际例子

假设：中国银行深圳分行 → 需要汇一笔美元 → 阿根廷某地一家小银行

中国银行深圳分行 → 摩根大通纽约（中间行） → 阿根廷银行（对应摩根大通有美元账户） → 收款人账户

总结:

为什么需要中间行？

原因:全球银行无直接账户关系 成本高、操作复杂

中间行提供清算能力 资金高效中转

中间行管理合规风险 提高合规性、降低洗钱风险

提供货币兑换 支持多币种交易